شاخص روند حجم قیمت چیست؟

تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال در بازار های مالی ارز دیجیتال روشی برای پیش بینی رفتار احتمالی نمودار از طریق داده های گذشته همچون قیمت، حجم معاملات و… است.
به کمک تحلیل تکنیکی می‌توانید به آسانی آینده‌ی ارزدیجیتال مورد نظر را پیش‌بینی کنید و حرکت بعدی آن (سودده یا ضررده بودن) را تشخیص دهید. در این تحلیل، با بررسی تغییرات، نوسان‌های قیمت‌ها، حجم معاملات و عرضه و تقاضا می‌توان وضعیت قیمت‌ها در آینده را پیش‌بینی کرد.
به طور کلی ما در علم تکنیکال با چارت (نمودار قیمت) سروکار داریم. یعنی ما تمام نوسانات قیمت را مشاهده می‌کنیم و تمام تصمیمات را طبق آن نوسانات می‌گیریم.
تحلیل تکنیکال بیشتر مورد استفاده نوسان گیران بازارهای مالی استفاده می‌شود ولی در خریدهای بلند مدت و میان مدت نیز کاربرد دارد.
به عبارت ساده‌تر تحلیل تکنیکال بر سه اصل استوار است: 1. همه چیز در نمودار قیمت دیده شده‌است. 2. قیمت‌ها طبق روند مشخصی حرکت می‌کنند. 3. تاریخ تکرار می‌شود.
ابزارهای زیادی برای تحلیل تکنیکال مورد استفاده قرار می‌گیرند که مهم‌ترین ان‌ها عبارتند از: فیبوناچی، چنگال اندروز، چارت پترن، الگوهای هارمونیک، امواج الیوت، اندیکاتور و اسیلاتورها، پرایس اکشن، کندل استیک ژاپنی، خط روند، و…

آموزش اسیلاتور استوک استیک Stochastic در تحلیل تکنیکال

یکی از مهم ترین اسیلاتورهای مهم در تحلیل تکنیکال استوک استیک است که هیجان بازار و رفتار حرکتی بازار آنالیز…

آموزش اندیکاتور حجم volume معاملات در تحلیل تکنیکال

یکی از پایه های تحلیلی تکنیکال حجم معاملات است که توسط خیلی از معامله گران تازه وارد در نظر گرفته…

اندیکاتور باند بولینگر Bollinger band در تحلیل تکنیکال

احتمالا شما از جمله افرادی باشید که در معاملات ارزهای دیجیتال و تحلیل تکنیکال به دنبال یک اندیکاتور حرفه ای…

اندیکاتور مووینگ اوریج یا میانگین متحرک چیست؟

اگر شما هم به فکر کسب درآمد از تحلیل تکنیکال ارزهای دیجیتال هستید برای شروع نیاز به آموزش اندیکاتورهای تحلیلی…

آموزش اندیکاتور RSI در تحلیل تکنیکال

شاخص مقاومت نسبی Relative Strength Index (RSI) یا همان اندیکاتور RSI یک شاخص حرکت قیمت است که در تحلیل تکنیکال…

پیوت چیست؟ کاربرد آن در تحلیل تکنیکال

پیوت یک نقطه در شاخص تحلیل تکنیکال است که برای تعیین روند کلی بازار در بازه های زمانی مختلف استفاده…

رسم کانال در تحلیل تکنیکال

کانال یک الگوی نموداری قدرتمند است اما اغلب نادیده گرفته می شود و چندین شکل تحلیل تکنیکال را برای ارائه…

انواع نمودارهای قیمتی در تحلیل تکنیکال

نمودارها نمایش گرافیکی اطلاعات قیمت ارزهای دیجیتال در طول زمان است. نمودارها داده های تاریخی شاخص روند حجم قیمت چیست؟ را بر اساس ترکیبی از…

سطوح حمایت و مقاومت در تحلیل تکنیکال

مفاهیم حمایت و مقاومت در سطوح معاملاتی بدون شک دو مورد از مهم ترین ویژگی های تحلیل تکنیکال هستند. بخشی…

آموزش کامل خط روند trend line در تحلیل تکنیکال

خط روند (trend line) سطحی است که در تجزیه و تحلیل فنی استفاده می شوند و می توانند در امتداد…

پیش بینی بورس 29 شهریور 1401/ بازار سهام نزولی می شود؟

مشخصه اصلی معاملات دیروز حجم پائین معاملات خرد سهام بود. با روند فعلی به نظر می‌رسد بازار امروز هم کم‌رمق و نزولی دنبال شود.

به گزارش اقتصادنیوز به نقل از اکوایران، بورسی‌ها در شرایطی به استقبال معاملات روز سه‌شنبه می‌روند که روز گذشته شاخص کل بورس افت کرد. برای پیش بینی بورس امروز –سه‌شنبه 29 شهریور- به روند بازار سهام در روز گذشته نگاه می‌کنیم. دیروز شاخص کل ریزش 4 هزار و 95 واحدی داشت و شاخص کل هم‌وزن هزار و 698 واحد افت کرد. شاخص کل فرابورس نیز 53 واحد پائین آمد.

در پایان معاملات ‌روز دوشنبه، 186 نماد رشد قیمت داشتند و قیمت سهام 457 نماد کاهش یافت، به عبارت دیگر، 29 درصد بازار رشد قیمت داشتند و 71 درصد بازار افت قیمت داشتند.

بیشترین افزایش قیمت

دیروز در بورس شرکت‌ چرخشگر (خچرخش)، شرکت‌ ایرکا پارت صنعت (خکار) و شرکت سپنتا (فپنتا) بیشترین افزایش قیمت را ثبت کردند. در فرابورس نیز شرکت‌ زغال سنگ پروده طبس (کزغال)، شرکت پگاه آذربایجان شرقی (غپآذر) و شرکت فراوری زغال سنگ پروده طبس (کپرور) بیشترین افزایش قیمت را داشتند.

بیشترین کاهش قیمت

در بورس نمادهای تکمبا (شرکت کمباین سازی ایران)، ثاباد (شرکت توریستی و رفاهی آبادگران ایران) و سکرد (شرکت سیمان کردستان) در روز دوشنبه بیشترین کاهش قیمت بازار را داشتند و در معاملات فرابورس شرکت سرمایه گذاری مسکن شمالغرب (ثغرب)، شرکت صنعت روی زنگان (زنگان) و شرکت سرمایه گذاری مسکن زاینده رود (ثرود) بیشترین کاهش قیمت را داشتند.

عرضه و تقاضای بازار

در معاملات دوشنبه 51 نماد صف خرید داشتند و 81 نماد با صف فروش مواجه بودند. مجموع ارزش صف‌های خرید با شاخص روند حجم قیمت چیست؟ افت 10 درصدی به 143 میلیارد تومان رسید و مجموع ارزش صف‌های فروش 3 درصد افزایش یافت و 187 میلیارد تومان بود.

در پایان معاملات امروز ارزش صف‌های فروش پایانی بازار 20 میلیون تومان بود و ارزش صف‌های خرید نیز در رقم 38 میلیارد تومان ایستاد.

در پایان معاملات نماد بکاب (شرکت صنایع جوشکاب یزد) با صف‌ خرید 6 میلیارد تومانی در صدر جدول تقاضای پایانی بازار قرار گرفت. پس از بکاب، نمادهای کپرور (شرکت فراوری زغال سنگ پروده طبس) و فپنا (شرکت سپنتا) بیشترین صف خرید را داشتند.

بیشترین صف فروش بازار در پایان معاملات به نماد سکرد تعلق داشت که ارزش آن 4 میلیارد تومان بود. پس از سکرد، نمادهای ثاباد، غدشت، سصفها و کترام بیشترین صف فروش داشتند.

در معاملات روز دوشنبه بازار به سرعت رنگ و بوی نزولی گرفت. در نیمه اول معاملات بازار ریزش کمی داشت اما در نیمه دوم ریزش شاخص‌ها شدت گرفت.

فارس، کگل، وپاسار، خودرو، فخوز، ذوب، فولاد، تاصیکو، تاپیکو و خساپا بزرگان قرمزپوش بودند. از سوی دیگر برای سومین روز متوالی پول حقیقی از بازار خارج شد.

روز دوشنبه بیشترین خروج پول حقیقی به نمادهای آریان، شستا، بپاس، شتران، فارس، انرژی3، خپویش، شتران و ثنور تعلق داشت.

دیروز ارزش معاملات خرد افت 9 درصدی داشت و به 2 هزار و 191 میلیارد تومان رسید که کمترین رقم در یک ماه اخیر است. بنابراین مشخصه اصلی بازار دیروز حجم پائین معاملات خرد سهام بود. با روند فعلی به نظر می‌رسد بازار امروز هم کم‌رمق و نزولی دنبال شود.

سیگنال‌های آرام مثبت؛ کوتاه و گذرا

تا زمانی که دلار نیمایی درحال افزایش است نمی‌توان راهی جز مسیر افزایشی برای بازار داخلی در نظر داشت مگر آنکه قیمت‌های جهانی افتی بیش از رشد قیمت دلار نیمایی داشته باشد یا شرکت‌های عرضه‌کننده به سمت کاهش قیمت‌های پیشنهادی خود در بورس حرکت .

افزایش حجم معاملات محصولات پتروشیمی در بورس کالا در کنار تکانه‌های مهمی از رشد قیمت‌ها در بورس و بازار امیدواری به بهبود تقاضا و تقویت حجم تولید در صنایع تکمیلی را مطرح کرده است، ولی شواهد موجود هنوز از خروج بازار از رکود گواهی نمی‌دهد.

رشد قیمت دلار نیمایی هم اگرچه سیگنالی برای رشد قیمت‌هاست، ولی در ضعف تقاضا تنها احتمال رکود تورمی را تقویت خواهد کرد.

نگاهی به رخدادهای پیدا و پنهان بازار نشان می‌دهد که اوضاع حداقل به سمت وخامت بازار حرکت نمی‌کند، اما هنوز زمان اعلام خروج از رکود نه تنها فرانرسیده است بلکه اغلب نگرانی‌های پیشین به قوت خود باقی هستند.

رشد مجدد شاخص قیمت پلیمرهای «دنیای اقتصاد» با اهرم دلار نیمایی

«شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد» در هفته گذشته توانست رشد ۰۸/ ۱ درصدی را تجربه کند که این رشد بالاترین افزایش ۶ هفته اخیر بود، یعنی بزرگ‌ترین رشد این شاخص قیمت از هفته منتهی به ۹ خرداد تاکنون. از سوی دیگر این شاخص قیمتی در هفته گذشته به بیش از ۱۱ هزار و ۷۷ تومان رسید که بالاترین شاخص قیمتی ثبت شده از هفته منتهی به ۱۷ خردادماه تاکنون بود.

به‌صورت دقیق‌تر کلیت بازار پلیمرها در هفته جاری در بالاترین رقم در ۵ هفته اخیر قرار دارد. این داده به دلیل رشد قیمت دلار نیمایی برای متوسط هفتگی آن بود یعنی با رشد دلار نیمایی قیمت‌های پایه در بورس کالا برای بخش بزرگی از محصولات پلیمری افزایش نرخ داشت و در کنار چند رقابت محدود، شاهد رشد شاخص قیمت پایه پلیمرها در بورس کالا بودیم.

این سیگنال به اندازه کافی از روند افزایش نرخ در بازار آزاد حمایت می‌کند آن هم در شرایطی که هیچ راه دیگری برای بازار جز خرید از بورس کالا وجود ندارد و همین شرایط قیمت تمام شده را در بازار داخلی افزایش داده و در نهایت بازار را با یک مسیر افزایشی غیرقابل بازگشت روبه‌رو کرده است.

تا زمانی که دلار نیمایی درحال افزایش است نمی‌توان راهی جز مسیر افزایشی برای بازار داخلی در نظر داشت مگر آنکه قیمت‌های جهانی افتی بیش از رشد قیمت دلار نیمایی داشته باشد یا شرکت‌های عرضه‌کننده به سمت کاهش قیمت‌های پیشنهادی خود در بورس حرکت کرده و برای منطقی‌تر شدن بازار، خودشان پیش‌قدم شوند.

البته با توجه به تجربه سال‌های گذشته چندان هم نمی‌توان به این شرایط کلی خوش‌بین بود.

البته ترسیم دورنمای «شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد» یا همان جریان عمومی نرخ در بازار پلیمرهای بورس کالا و همچنین بازار داخلی به هیچ‌ عنوان مطلب ساده‌ای نیست آن هم در شرایطی که قیمت‌های پایه همیشه با یک فاز تردید مورد پیش‌داوری قرار می‌گیرد و تا زمان اعلام رسمی نرخ‌های پایه نمی‌توان اظهارنظر قاطعی داشت.

با توجه به این شرایط باز هم احتمال رشد قیمت‌های پایه را می‌توان ارائه کرد. آخرین قیمت دلار نیمایی برای متوسط هفتگی آن که در نرخ‌های پایه در بورس کالا مورد محاسبه قرار گرفته است ۱۱ هزار و ۳۳۵ تومان بود.

این در حالی است که هم‌اکنون پایین‌ترین نرخ دلار نیمایی ۱۱ هزار و ۵۳۷ تومان است و برای معاملات روزانه هم کمترین نرخ ۱۱ هزار و ۵۸۶ تومان درج شده است.

اگرچه باز هم باید گفت که نمی‌توان اظهارنظر قاطع داشت، ولی احتمال افزایش قیمت‌ دلار نیمایی برای نرخ‌های پایه هفته جاری وجود شاخص روند حجم قیمت چیست؟ دارد. این سیگنال افزایشی را باید جدی گرفت یعنی از هم‌اکنون بازار با یک تکانه صعودی روبه‌رو شده است.

نکته دیگر را باید در نمودار نوسان قیمت دلار نیمایی در نرخ‌های پایه و همچنین نوسان «شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد» جست‌وجو کرد.

همان‌گونه که در نمودار مشخص است قیمت دلار نیمایی از شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد بالاتر معامله شده و به مرور زمان گویی این فاصله قیمتی درحال افزایش است.

این نکته به معنی افزایش شاخص قیمت پلیمرها همراه با رشد قیمت دلار است یعنی به مرور زمان اهمیت نرخ‌های جهانی در تعیین قیمت‌های بازار داخلی تضعیف خواهد شد و دلار است که برای بازار تعیین تکلیف می‌کند.

در گذشته این رخداد مهم هشدار داده شد و به مرور زمان اهمیت این هشدار آن هم در شرایط سخت فعلی شفاف‌تر می‌شود.

این مطلب به این معنی است که با افزایش قیمت دلار نیمایی، اهمیت عرضه و تقاضا در کشف نرخ تقلیل یافته و بازار ناخودآگاه با یک نرخ دستوری با افزایش قیمت روبه‌رو می‌شود.

شاید بتوان به کمک رشد حجم معاملات اندکی از اهمیت این شرایط کاست، ولی اگر برای هفته جاری باز هم حجم معاملات کاهش یابد و بازار با رکودی خشن‌تر همراه شود، این وضعیت نگران‌کننده است.

البته این هشدار را بارها عنوان کردیم، ولی تاکنون و به‌صورت عملیاتی توجهی به این مطالب را شاهد نیستیم، اما هزینه اصلی آن را واحدهای تولیدی در صنایع تکمیلی می‌پردازند.

البته در هفته گذشته رشد قیمت دلار نیمایی بالاتر از رشد «شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد» بوده است، یعنی هم قیمت‌های جهانی میل به کاهش نرخ داشته و هم رقابت چندانی برای خرید را شاهد نبودیم.

البته تکانه‌های جدیدی در بازارهای جهانی محصولات پتروشیمی ثبت شده است آن هم در شرایطی که با رشد بهای نفت‌خام، نفتا به‌عنوان مهم‌ترین خوراک مایع صنایع پتروشیمی در جهان هم با رشد قیمت همراه شده که می‌تواند محرک جدیدی برای نوسان قیمت محصولات پتروشیمی یا سایر مواد اولیه در این صنعت به‌شمار رود.

در مورد زمان اثرگذاری این داده هم نمی‌توان اظهارنظر قاطعی داشت، ولی در هر حال اثر خود را روی بازار بر جا می‌گذارد.

از هم‌اکنون باید احتمال رشد قیمت محصولات پتروشیمی در بازارهای جهانی را مطرح کرد، ولی برای هر گروه کالایی زمان اثرگذاری متفاوتی خواهد داشت.

این احتمال وجود دارد که حجم تقاضا برای محصولات نهایی در صنعت پتروشیمی اندکی افزایش یافته که می‌تواند باز هم از قیمت‌ها در بازار محصولات پتروشیمی در جهان حمایت کند.

با توجه به این موارد احتمال رشد قیمت‌ها در بازار محصولات پتروشیمی در جهان و همچنین افزایش «شاخص قیمت پلیمرهای دنیای اقتصاد» برای هفته جاری وجود دارد.

رشد حجم معاملات پلیمرها و امیدی شکننده به بهبود

هفته گذشته قیمت‌های پایه محصولات پتروشیمی در بورس کالا با افزایش نرخ اعلام شد آن هم در شرایطی که هفته قبل از آن شاهد اعلام نرخ نبودیم.

این وضعیت موجب شد تا تکانه قیمتی جدیدی برای بازار به ثبت برسد یعنی افزایش قیمت دلار نیمایی اندکی بیش از حد متوسط هفتگی آن بود.

همین داده ناخودآگاه جذابیت خرید را افزایش داد آن ‌هم در شرایطی که بازارهای کالایی عادت کرده‌اند در شرایط رشد نرخ حجم خرید خود را افزایش دهند.

این وضعیت شاید مهم‌ترین محرک روانی برای افزایش جذابیت خرید باشد، آن‌هم در شرایطی که احتمال رشد بیشتر قیمت‌های پایه برای هفته‌های بعد وجود داشته است.

در هفته گذشته حجم معاملات پلیمرها در بورس کالا با ۲۵ درصد رشد همراه شد و این حجم به بیش از ۵۰ هزار و ۱۴۰ تن رسید که بالاترین رقم معامله شده در بورس کالا در ۶ هفته اخیر است.

این وضعیت در شرایطی به ثبت رسید که حجم عرضه‌ها با ۲۵/ ۴ درصد رشد به بیش از ۸۹ هزار و ۳۰۰ تن رسید که بالاترین رقم عرضه ثبت شده از هفته منتهی به ۲۴ اسفندماه سال گذشته تاکنون بوده است.

البته حجم واقعی عرضه در هفته گذشته احتمالا بالاتر بوده، زیرا شاهد رشد حجم معاملات نقدی – مچینگ در بورس کالا بودیم.

این شرایط یعنی موجودی انبارهای واحدهای پتروشیمی به‌صورت کلی افزایش یافته است و پتانسیل رشد عرضه را فراهم کرده که نشان می‌دهد اوضاع برای واحدهای بزرگ بالادستی هم چندان جذاب نیست.

شاید این واحدها ترغیب شوند که برای افزایش حجم فروش و کاهش موجودی انبارهای خود اعمال تخفیف در بورس کالا را جدی‌تر ارزیابی کنند.

همچنین در هفته گذشته حجم تقاضا ۵/ ۲۵ درصد رشد کرد یعنی همگام با رشد تقاضا، حجم معاملات نیز تقویت شد و این داده به معنی آن است که این میزان تقاضا به‌صورت واقعی برای خرید بسیج شده بودند، اگرچه باز هم میزان رقابت برای خرید در هفته گذشته بیش از هفته قبل از آن بود که یک سیگنال مثبت به شمار می‌رود.

همچنین در هفته قبل نسبت تقاضا به عرضه‌ها شاخص روند حجم قیمت چیست؟ ۸/ ۰ برابر بود، یعنی در برابر هر تن عرضه ۸/ ۰ تن تقاضا در بورس کالا درج شد که به نسبت هفته قبل از آن اندکی بهبود یافته، ولی این رقم تا زمانی که کمتر از یک باشد نمی‌توان از بهبود واقعی بازار سخن گفت.

از سوی دیگر در هفته قبل ۷/ ۵۶ درصد از عرضه‌ها مورد معامله قرار گرفته که به نسبت هفته قبل از آن تقویت شده است.

نگاهی به آمارهای فوق نشان می‌دهد اوضاع بازار در هفته گذشته اندکی بهبود یافته است. میزان تقاضا و حجم معاملات، هر دو بیش از ۲۵ درصد رشد کرده و البته عرضه هم افزایش یافته است.

به نسبت عرضه‌ها، هم حجم معاملات بهبود یافته و هم تقاضای ثبت شده تقویت شده است. این داده‌ها اگرچه ممکن است به دلیل رشد قیمت‌ها ایجاد شده باشد، ولی در نهایت نشان می‌دهد یک فاز بهبود محدود و شکننده به ثبت رسیده است.

اگر این روند کلی یعنی بهبود حجم معاملات ادامه یابد احتمال رونق بیشتر بازار را می‌توان مطرح کرد.

حجم معاملات پلیمرها در بورس کالا در هفته گذشته پس از ۵ هفته، باز هم به بیش از ۵۰ هزار تن رسیده است.

سقف معاملات ۵۰ هزار تن در هر هفته را می‌توان حد رکود خشن به‌شمار آورد، یعنی معاملات کمتر از ۵۰ هزار تن در هفته به معنی حضور بازار در یک فاز رکود خشن قلمداد می‌شود که بازار ۵ هفته در این شرایط قرار داشت.

البته سقف معاملات ۶۰ هزار تن در هفته هم به معنی رکود نسبی است و بالاتر از این رقم معاملاتی متعادل به‌شمار می‌رود.

تعیین این ارقام همگی تقریبی و تجربی است آن هم در شرایطی که متوسط حجم معاملات هفتگی سال گذشته در بورس کالا به‌عنوان بهترین سال در تاریخ بازار پلیمرهای بورس کالا بیش از ۶۲ هزار و ۸۰۰ تن بود. همین ارقام به خوبی نشان می‌دهد که وضعیت کلی بازار چندان هم مساعد نیست و روند کلی معاملات در بورس کالا، از یک مسیر نزولی حکایت دارد.

البته بهبود شکننده اوضاع در هفته گذشته اگرچه یک سیگنال مثبت به‌شمار می‌رود ولی در شرایطی که این روند افزایشی ادامه داشته و از طریق داده‌های مشابه مورد حمایت قرار گیرد می‌تواند به بهبود اوضاع منتهی شود.

یک داده حمایتی برای بازار پتروشیمی

در کنار رشد حجم معاملات در بازار پلیمرها، بازار محصولات شیمیایی بورس کالا هم در هفته گذشته با رشد حجم معاملات روبه‌رو شد که می‌تواند یک داده حمایتی برای بازار پتروشیمی‌ها به‌شمار رود.

هفته گذشته حجم معاملات ترکیبات شیمیایی در بورس کالا با رشد ۷/ ۱۰ درصدی روبه‌رو شد و در نهایت ۲۶ هزار و ۸۷۰ تن حجم معاملات این گروه کالایی بود که بالاترین حجم معاملات در ۷ هفته اخیر محسوب می‌شود.

در این زمان حجم عرضه‌ها ۹ درصد رشد کرد ولی تقاضا ۵ درصد کاهش یافت. در هفته گذشته ۵۹ درصد از عرضه‌ها مورد معامله قرار گرفت که بهتر از هفته قبل از آن بوده و از بهبود نسبی اوضاع حکایت دارد.

بهبود گام به گام اوضاع در بازار محصولات شیمیایی واضح‌تر از بازار پلیمرهاست. از هفته منتهی به ۲۳ خردادماه یعنی کف حجم معاملات در ماه‌های اخیر، این بازار در یک روند افزایشی گام به گام حرکت کرده و حجم معاملات در یک مسیر افزایشی قرار داشته است.

اگر برای هفته جاری در این بازار شاهد یک روند صعودی در حجم معاملات باشیم می‌توان گفت که اولین سیگنال مهم و شاید بزرگ از بهبود بازار کلید خورده است و می‌تواند احتمال تقویت حجم تولید در صنایع تکمیلی را مطرح کند.

با توجه به ویژگی‌های فنی در بازار محصولات شیمیایی، این داده یعنی افزایش حجم معاملات به‌صورت مستقیم به معنی بهبود در صنایع میان‌دستی و پایین‌دستی پتروشیمی است و می‌تواند بازار پلیمرها را نیز با خود به حرکت درآورد.

البته اگر جریان غالب بازار را از مسیر حجم معاملات رهگیری کنیم ناخودآگاه این احتمال مطرح خواهد شد که حجم معاملات در هفته جاری اندکی کاهش یافته و روند اصلی بهبود حجم داد و ستد برای هفته آینده به ثبت خواهد رسید.

این شرایط به این معنی است که بازار خود را برای تغییر شرایط آماده کرده است، به شرطی که بتوان سیگنال‌های واقعی از این شرایط را مشاهده کرد که شاید هنوز برای این بهبود اندکی زود باشد. هفته جاری زمان مهمی برای بهبود بازار خواهد بود.

جرقه‌های قیمتی در بازار آزاد

رشد قیمت‌ها در بورس کالا آن‌هم در شرایطی که موجودی انبارها در بازار داخلی پایین است و حتی بیم رشد نرخ بیشتر هم در بورس وجود داشت، محرک‌های کافی برای رشد قیمت‌ها در بازار آزاد بودند تا جایی که در اوایل هفته گذشته تا اواسط آن شاهد جرقه‌های مهمی از رشد نرخ بودیم که البته همگام با رشد قیمت‌ها در بورس کالا به ثبت رسید.

شاید بتوان گفت این رشد نرخ همراه با افزایش تقاضا در بازار آزاد است که یک داده مثبت به شمار می‌رود.

البته تا زمانی که تقاضای واقعی در صنایع تکمیلی ایجاد نشود اوضاع کج‌دار و مریز فعلی باز هم ادامه خواهد یافت اما جهت‌گیری قیمتی را احتمالا باید افزایشی در نظر گرفت اما اظهارنظر دقیق‌تر را بازار بعد از اعلام نرخ‌های پایه برای هفته جاری از خود بروز می‌دهد.

این درحالی است که جو روانی در بازار هنوز از خریدهای هیجانی به امید رشد قیمت‌ دلار آزاد برخوردار نیست و رشد احتمالی تقاضا از سوی صنایع تکمیلی مصرف‌کننده واقعی ثبت می‌شود.

هنوز بازار آزاد پلیمرها برای سفته‌بازی از پتانسیل‌های بزرگی برخوردار نیست به‌خصوص در شرایطی که احتمال عدم خرید در ضعف نقدینگی هم وجود داشته و البته شاهد عرضه‌های گسترده در بورس کالا هم هستیم.

البته روشن‌شدن موتور سفته‌بازی و واسطه‌گری غالبا برای این بازار خوش‌یمن نبوده است و تنها محرکی برای رشد قیمت‌هاست و حتی این رشد نرخ ممکن است به عقب‌نشینی تقاضای واقعی یا موکول کردن خرید به آینده منجر شود.

هنوز بازار برای رشد قیمت‌ها کشش چندانی ندارد ولی در شرایطی که قیمت‌ها در بورس کالا افزایشی باشد راهی جز تمکین نخواهد داشت حتی اگر زمانبر باشد.

شاید رشد مجدد بهای نفت‌خام در بازارهای جهانی بتواند به یک محرک روانی برای این بازار بدل شود.

بورس با رنگ قرمز به استقبال پاییز می رود / افت ادامه دار شاخص کل

بورس بدون توقف به روند نزولی خود ادامه می دهد و در یک ساعت ابتدایی آخرین روز بازار در تابستان ۱۴۰۱،‌شاخص کل با افت بیش از ۳هزار واحدی همراه بوده است.

ارزش معاملات خرد حدود ۶۶۰ میلیارد تومان بوده است و حقیقی‌ها حدود ۸۰ شاخص روند حجم قیمت چیست؟ میلیارد تومان از بازار خارج کردند.

به گزارش سرویس بورس اقتصادآنلاین؛ بورس فعلاً ترمز بریده است و کندل های سنگین نزولی بر روی چارت شاخص کل نقش می بندد. همانگونه که در گزارش های قبلی به آن اشاره شد،‌ فعلاً متغیرها مهم اثرگذار بازار سهام از برجام گرفته تا بازارهای جهانی،‌ به نفع بورس نیست.

در این میان تسویه های اعتباری هم پاشنه آشیبل بازار در آخرین روزهای تابستان شده است.

امروز همه منتظر جلسه فدرال رزرو هستند تا میزان افزایش نرخ بهره آمریکا اعلام شود و پیش بینی ها حاکی از آن است که باید منتظر افزایش حداقل ۰.۷۵ واحد درصدی نرخ بهره باشیم و حتی برخی از شاخص روند حجم قیمت چیست؟ گزارش ها پیش بینی افزایش یک واحد درصدی را می کنند.

در این شرایط شاخص کل در یک ساعت ابتدایی بازار با افت بیش از ۳هزار و ۲۵۰ واحدی همراه شد و تا سطح یک میلیون و ۳۶۳هزار واحدی کاهش یافت.

«وبملت» با ۵۱۵ واحد، «شپنا» با ۳۵۳ واحد و «فولاد» با ۲۸۱ واحد بیش ترین تاثیر را در کاهش شاخص کل داشته اند.

شاخص هم وزن نیز با کاهش بیش از ۸۱۰ واحدی در آستانه سقوط به سطح ۳۹۶هزار واحدی است.

ارزش معاملات خرد در یک ساعت ابتدایی بازار حدود ۶۶۳هزار میلیارد تومان بوده است و حقیقی‌ها حدود ۸۰ میلیارد تومان از بازار خارج کردند.

«مادیراح» با ۶.۵ میلیارد تومان بیش‌ترین ورود پول حقیقی را ثبت کرده است و «وبملت» با ۱.۵ و «گشان» با ۱.۵ میلیارد تومان در رتبه های بعدی ورود پول حقیقی قرار دارند.

در نقطه مقابل «خصدار» و «آبین» با ۶ و «خودرو» با ۴ میلیارد تومان بیش ترین ورود پول حقیقی را ثبت کرده است.

در میان صنایع نیز «تولید محصولات کامیپوتری» با ۶ میلیارد تومان بیش ترین ورود و «محصولات شیمیایی» با ۱۲.۵ میلیارد تومان بیش‌ترین خروج پول حقیقی را تجربه کردند.

• حمله بایدن به پوتین در سخنرانی سازمان ملل/تکرار ادعاها درباره توافق با ایران
• روابط عمومی سازمان اتکا خبر داد: اتصال برق علت اصلی آتش سوزی در انبار ضایعات فروشگاه اتکا نوبنیاد استان تهران
• با حضور معاون امور بانکی، بیمه و شرکت های دولتی وزارت امور اقتصادی و دارایی، عضو جدید هیأت مدیره بانک صنعت و معدن معرفی شد
• تقدیر از مدیرعامل شرکت فولاد هرمزگان به عنوان پیشکسوت دفاع مقدس
• حضور شرکت تهیه و تولید مواد معدنی ایران در یازدهمین همایش و نمایشگاه بین‌المللی فرصت های سرمایه گذاری معدن و صنایع معدنی ایران ماینکس ۲۰۲۲
• مدیر عامل بیمه ایران: حرکت شرکت های بیمه عضو سندیکا باید در جهت خدمت بی منت و آشتی مردم با بیمه باشد
• آغاز فروش گوشی‌ هوشمند در فروشگاه آنلاین همراه اول
• افزایش چشمگیر خوش‌قولی تحویل محصولات گرم فولاد مبارکه به مشتریان
• محصولات ایران‌خودرو پاسخ‌گوی نیاز بازار تاتارستان
• رشد ۱۴ درصدی استخراج از معدن مس سرچشمه در شش ماهه نخست امسال
• کوییک سایپا، در ونزوئلا هم محبوب شد
• بانک قرض الحسنه مهر ایران از شهرک های صنعتی کشور حمایت می کند

نشر مطالب با ذکر نام روزنامه عصر اقتصاد بلامانع است. عصر اقتصاد مسئولیت مطالب از سایر منابع را عهده دار نمی باشد.

حجم نقدینگی در مردادماه چقدر شد؟

در گزارش تحلیل تحولات اقتصاد کلان و اقدامات بانک مرکزی در مرداد ‌ماه امسال آمده است: حجم نقدینگی در پایان مردادماه سال ۱۴۰۱ (معادل ۵۴۰۱۷.۹ هزار میلیارد ریال) نسبت به پایان سال ۱۴۰۰ معادل ۱۱.۸ درصد افزایش یافته که در مقایسه با رشد متغیر مذکور در دوره مشابه سال قبل (۱۲.۸ درصد) به میزان ۱.۰ واحد درصد کاهش نشان می‌دهد.

در گزارش تحلیل تحولات اقتصاد کلان و اقدامات بانک مرکزی در مرداد ‌ماه امسال آمده است: حجم نقدینگی در پایان مردادماه سال ۱۴۰۱ (معادل ۵۴۰۱۷.۹ هزار میلیارد ریال) نسبت به پایان سال ۱۴۰۰ معادل ۱۱.۸ درصد افزایش یافته که در مقایسه با رشد متغیر مذکور در دوره مشابه سال قبل (۱۲.۸ درصد) به میزان ۱.۰ واحد درصد کاهش نشان می‌دهد.

به نقل از بانک مرکزی، بانک مرکزی گزارش «تحلیل تحولات اقتصاد کلان و اقدامات این بانک در مرداد ‌ماه ۱۴۰۱» را منتشر کرد.

در این گزارش آمده است: ارائه اطلاعات درست و به‌هنگام، یکی از روش‌هایی است که این بانک از آن به‌عنوان ابزاری برای هم‌سو شدن انتظارات تورمی در راستای حفظ ارزش پول ملی و مساعدت به رشد اقتصادی استفاده می‌کند.

بر این اساس در سال‌های اخیر ارائه منظم روند ماهانه تحولات اقتصادی و اقدامات سیاستی بانک مرکزی در دستورکار قرار گرفته است که در ادامه خلاصه‌ای از مجموعه تحولات اقتصاد کلان و اقدامات بانک مرکزی در راستای دستیابی به اهداف و ماموریت‌های یاد شده در مردادماه ۱۴۰۱ به شرح ذیل ارائه می‌شود.

بررسی وضعیت تورم در مرداد ماه

بررسی تحولات تورم ماهانه شاخص کل کالاها و خدمات مصرفی در سال جاری نشان می‌دهد در شرایطی که تورم ماهانه شاخص کل بهای کالاها و خدمات مصرفی در اردیبهشت و خردادماه سال جاری عمدتاً متاثر از حذف تخصیص ارز ترجیحی و نیز افزایش قیمت عمده کالاها در بازارهای جهانی با روند افزایشی مواجه شده بود؛ لیکن با توجه به تخلیه بخش قابل توجهی از آثار تورمی اجرای طرح مذکور در دو ماه ابتدایی اجرای طرح (اردیبهشت و خرداد)، نرخ تورم ماهانه در تیر و مرداد ماه سال جاری با کاهش محسوسی همراه شد. به طوری‌که تورم ماهانه شاخص کل مصرف کننده از ۱۰.۶ درصد در خرداماه به ترتیب به ۴.۳ و ۲.۴ درصد در تیر و مرداد ماه سال جاری رسید.

تورم‌های نقطه به نقطه و دوازده‌ماهه شاخص کل بهای کالاها و خدمات مصرفی در مرداد ماه سال جاری نیز به‌ترتیب معادل ۴۵.۸ و ۴۰.۱ درصد بوده است که نسبت به تیر ماه سال جاری به ترتیب معادل ۰.۶ و ۰.۴ درصد کاهش یافته است. همچنین، تورم ماهانه شاخص بهای کالاها شاخص روند حجم قیمت چیست؟ شاخص روند حجم قیمت چیست؟ و خدمات مصرفی به تفکیک گروه‌های اختصاصی "کالا" و "خدمت" در مردادماه نسبت به ماه گذشته کاهش یافته است. در همین ارتباط، تورم ماهانه گروه‌ اختصاصی "خدمت" در مردادماه سال جاری با ۰.۴ واحد درصد کاهش نسبت به ماه گذشته به ۴.۲ درصد رسید؛ تورم ماهانه گروه‌ اختصاصی "کالا" نیز با ۲.۸ واحد درصد کاهش نسبت به ماه گذشته به رقم ۱.۴ درصد رسید. بررسی تحولات تورم ماهانه گروه کالا به تفکیک "خوراکی ها" و "غیرخوراکی ها" نیز موید کاهش تورم ماهانه اقلام خوراکی در مرداد ۱۴۰۱ نسبت به ماه قبل از آن است.

به طوری که شاخص بهای خوراکی ها و آشامیدنی ها (با ضریب شاخص روند حجم قیمت چیست؟ اهمیت ۲۵.۵ درصد) با ۴.۲ واحد درصد کاهش نسبت به تیر و ثبت تورم ماهانه ۰.۸ درصدی، سهمی معادل ۰.۳ واحد درصد را از تورم ماهانه شاخص کل (۲.۴ درصد) در مرداد ماه سال جاری به خود اختصاص داده است. بررسی تحولات تورم ماهانه گروه خدمت بیانگر آن است که گروه "مسکن و خدمات ساختمانی" با ۳ واحد درصد بیشترین سهم را در تورم ماهانه گروه خدمت (۴.۲ درصد) داشته و پس از آن گروه های "بهداشت و درمان" و "حمل و نقل" به ترتیب با سهمی معادل ۰.۷ و ۰.۵ واحد درصد بیشترین تاثیر را در افزایش تورم ماهانه گروه خدمت داشته است. بر اساس روند تحولات «شاخص بهای تولیدکننده» به عنوان پیش‌نگر «شاخص بهای کالاها و خدمات مصرفی»، انتظار می‌رود تورم ماهانه ۰.۲ درصدی این شاخص در مردادماه سال جاری، نتایج مثبت خود را در کاهش تورم ماه‌های آتی نشان دهد.

در حوزه تجارت خارجی با توجه به اطلاعات منتشره از سوی گمرک ج.ا.ایران، طی پنج‌ماهه نخست سال ۱۴۰۱ ارزش صادرات گمرکی برابر با ۲۰.۹ میلیارد دلار بود که موید افزایش حدوداً ۲۱.۳ درصدی آن در مقایسه با مدت مشابه سال ۱۴۰۰ است. ارزش واردات گمرکی نیز در این مقطع معادل ۲۱.۷ میلیارد دلار گزارش شده است که حاکی از افزایش حدوداً ۱۹.۶ درصدی آن نسبت به دوره مشابه سال قبل است.

نرخ فروش دلار در مرداد ماه

مطابق با اطلاعات مندرج در سامانه معاملات الکترونیکی، تحولات بازار ارز در مردادماه حاکی از آن است که در این ماه متوسط نرخ فروش دلار در بازار حواله حدود ۲۶۵.۶ هزار ریال بود که نسبت به تیرماه ۲.۴ درصد افزایش نشان می‌دهد. در بخش اسکناس نیز متوسط نرخ فروش دلار در این ماه حدود ۲۸۵.۹ هزار ریال بود که حاکی از افزایش ۲.۴ درصدی در مقایسه با ماه قبل از آن است. همچنین در بازار غیررسمی، متوسط نرخ دلار طی این ماه نسبت به تیرماه، تغییرات اندکی را (افزایش حدوداً ۰.۲ درصدی) تجربه نمود و در مجموع، ثبات نسبی در این بازار حاکم بود.

در بازار مسکن و بر اساس اطلاعات اخذ شده از سامانه ثبت معاملات املاک و مستغلات کشور، متوسط قیمت خرید و فروش یک متر مربع زیربنای واحد مسکونی معامله شده در شهر تهران طی مرداد ۱۴۰۱ نسبت به ماه قبل ۲.۵ درصد و نسبت به ماه مشابه سال قبل نیز ۳۸.۰ درصد افزایش را تجربه نمود. در بازار سهام نیز شاخص کل بورس اوراق بهادار در روز پایانی مردادماه ۳.۲ درصد نسبت به روز پایانی ماه قبل کاهش یافت. لازم به ذکر است سیاست‌گذار پولی با رصد مستمر تحولات قیمت دارایی ها و توجه به دلالت های آن بر تغییر سطح انتظارات تورمی، عنداللزوم اقدامات سیاستی مناسب را در دستور کار قرار خواهد داد.

در خصوص تحولات بازار بین‌بانکی در مردادماه، علی‌رغم تداوم حراج‌های دولتی و کاهش وجوه در دسترس بانک‌ها از این محل، نرخ بازار بین بانکی کنترل گردید و از کانال ۲۱ درصد در تیرماه به محدوده ۲۰ درصد در مردادماه وارد شد. افزایش متناسب و ملایم حجم عملیات بازار باز توسط سیاست‌گذار پولی یکی از عوامل کاهش نرخ بازار بین بانکی در این ماه بوده است.

در مرداد ماه سال ۱۴۰۱، متوسط ماهانه نرخ بازده اوراق مالی اسلامی دولتی با سررسید یک ساله نسبت به ماه قبل تقریباً ثابت (۰/۰۶ واحد درصد کاهش) و برابر با ۲۱.۶۱ درصد بوده است. لیکن متوسط بازدهی اسناد مذکور با سررسیدهای دو و سه‌ساله نسبت به ماه قبل به ترتیب با ۰.۲۳ و ۰.۲۴ واحد درصد افزایش نسبت به ماه قبل به ۲۲.۹۵ و ۲۳.۱۷ درصد رسیده است.

وضعیت منحنی بازده در مردادماه نسبت به تیرماه (نمودار زیر) به گونه‌ای است که نرخ های بازده تا سررسید بلندمدت (بالاتر از یک سال) در سطحی بالاتر قرار گرفته‌ است. در مجموع در مردادماه دامنه میانگین نرخ بازده تا سررسید اوراق در دوره‌های زمانی مختلف (اشاره شده بر روی نمودار زیر)، در فاصله (۲۱.۷ تا ۲۳.۱ درصد) قرار داشته که نسبت به تیرماه (دامنه ۲۱.۷ تا ۲۲.۹ درصد) تغییر چندانی نداشته است.

حجم نقدینگی در پایان مردادماه سال ۱۴۰۱ (معادل ۵۴۰۱۷.۹ هزار میلیارد ریال) نسبت به پایان سال ۱۴۰۰ معادل ۱۱.۸ درصد افزایش یافته که در مقایسه با رشد متغیر مذکور در دوره مشابه سال قبل (۱۲.۸ درصد) به میزان ۱.۰ واحد درصد کاهش نشان می‌دهد. همچنین، نرخ رشد دوازده‌ماهه نقدینگی در مردادماه ۱۴۰۱ معادل ۳۷.۸ درصد بوده است.

لازم به توضیح است که در حدود ۲.۵ واحد درصد از رشد نقدینگی در دوازده‌ماهه منتهی به پایان مردادماه سال ۱۴۰۱ مربوط به اضافه شدن اطلاعات خلاصه دفترکل دارایی‌ها و بدهی‌های بانک مهر اقتصاد به اطلاعات خلاصه دفترکل دارایی‌ها و بدهی‌های بانک سپه (به‌واسطه ادغام بانک‌های متعلق به نیروهای مسلح در بانک سپه) است و فاقد آثار پولی است. به عبارت دیگر در صورت تعدیل اثرات پوشش آماری مذکور، رشد نقدینگی در پایان مردادماه سال۱۴۰۱ نسبت به پایان مردادماه سال ۱۴۰۰ معادل ۳۵.۳ درصد خواهد بود.

رشد پایه پولی در دوازده ماهه منتهی به مردادماه سال ۱۴۰۱ به ۳۰.۳ درصد رسید. لازم به ذکر است پایه پولی در پایان مردادماه سال ۱۴۰۱ (معادل ۶۷۲۴.۴ هزار میلیارد ریال) نسبت به پایان سال ۱۴۰۰، رشدی معادل ۱۱.۳ درصد داشته که در مقایسه با رشد متغیر شاخص روند حجم قیمت چیست؟ مذکور در دوره مشابه سال قبل (۱۲.۴ درصد) به میزان ۱.۱ واحد درصد کاهش یافته است.

اقدامات بانک مرکزی در مرداد ماه

اما در مردادماه ۱۴۰۱ با هدف مدیریت نقدینگی بازار بین‌بانکی ریالی، بانک مرکزی در تعامل با بانک‌ها اقدامات اعتباری زیر را انجام داد:

- انجام عملیات بازار باز با موضع توافق بازخرید طی پنج مرتبه حراج به‌ترتیب به ارزش ۵۹۹.۰، ۶۵۰.۱،‌ ۶۹۹.۸، ۷۰۰.۰ و ۶۸۵.۰ هزار میلیارد ریال مجموعاً به ارزش معاملاتی ۳۳۳۳.۹ هزار میلیارد ریال در قالب توافق بازخرید با سررسیدهای ۵، ۷ و ۹ روزه (مانده توافق بازخرید از محل عملیات بازار باز در پایان مرداد ماه معادل ۶۸۵.۰ هزار میلیارد ریال بوده است).

- استفاده بانک‌ها از اعتبارگیری قاعده‌مند در نرخ سقف برای رفع نیازهای نقدینگی طی ۲۱ روز کاری جمعاً به ارزش معاملاتی ۹۱۷.۰ هزار میلیارد ریال (مانده اعتبارگیری قاعده‌مند در پایان مردادماه ۴.۵ هزار میلیارد ریال بوده است).

- در مردادماه سال جاری، طی برگزاری چهار مرحله حراج اوراق مالی اسلامی دولتی، مبلغ ۴۰.۸ هزار میلیارد ریال اوراق مالی اسلامی دولتی توسط بانک‌ها (۵۴.۷ درصد) و ۳۳.۸ هزار میلیارد ریال توسط سایر سرمایه‌گذاران (۴۵.۳ درصد) خریداری شد. لذا در مجموع در این ماه ۷۴.۶ هزار میلیارد ریال اوراق مالی اسلامی دولتی از طریق کارگزاری بانک مرکزی فروخته شد.